Bienvenue sur L'Observatoire Crédit Logement / CSA

Octobre 2019

Crédit immobilier

Les taux ont à nouveau reculé en octobre, à 1.13% après 1.18% en septembre.

Les durées se relèvent ce mois-ci mais semblent se stabiliser au delà des fluctuations d'un mois sur l'autre.

La production de crédits continue à augmenter rapidement en octobre, sur des progressions à deux chiffres.

Taux moyen

Octobre 2019

1,13%

1,18% en septembre

15 ans	20 ans	25 ans
\|	\|	\|
0,90 % ↓	1,05 % ↓	1,32 % →

Durée

ENSEMBLE DES MARCHÉS

229 Mois

La moyenne des durées des prêts bancaires se relève en octobre

Activité des marchés

NOMBRE DE PRÊTS ACCORDÉS

Progression rapide de la production de crédits

Télécharger Publication Complète Autres indicateurs

Pour approfondir

		Octobre 2019			Août 2019
Prêts du secteur concurrentiel	TAUX FIXES	Sur 15 ans	Sur 20 ans	Sur 25 ans	Sur 15 ans	Sur 20 ans	Sur 25 ans
	1er groupe	0,64 ↓	0,79	1,06	0,73	0,90	1,12
Taux moyens	2ème groupe	0,81 ↓	0,96	1,26	0,89	1,05	1,28
(en %)	3ème groupe	0,95	1,10	1,39 →	1,01	1,18	1,39
	4ème groupe	1,17	1,33	1,58 →	1,21	1,37	1,58
	Ensemble	0,90	1,05	1,32	0,96	1,13	1,34

Ces dernières années ce sont les emprunteurs du 4ème groupe qui bénéficiaient des reculs de taux les plus importants.

En revanche ces trois derniers mois, les taux pour des prêts à 25 ans se sont stabilisés pour les emprunteurs des deux derniers groupes quand ils continuaient à diminuer encore légèrement pour les emprunteurs des deux premiers groupes, ceux présentant en général les meilleurs profils (niveaux des revenus et de l’apport personnel, durée des crédits octroyés, …).

Sur les prêts de 15 et 20 ans, les taux ont encore reculé de l’ordre de 10 points pour ceux accordés aux emprunteurs des deux premiers groupes, alors que le recul n'est plus qu'autour de 5 points pour les emprunteurs des deux derniers groupes.

Taux moyen

Nouveau recul

1.13%

Moyenne sur l'ensemble des marchés

Les taux des crédits immobiliers ont donc de nouveau reculé en octobre, après s’être stabilisés le mois précédent.

Et pour le 17ème mois consécutif ils s’établissent sous le rythme annuel de l’inflation.

Préts du secteur concurrentiel	Taux moyen en %	Sur 15 ans	Sur 20 ans	Sur 25 ans
Octobre 2018	1.43	1.20	1.40	1.62
Décembre 2018	1.44	1.21	1.41	1.63
Octobre 2019	1.13	0.90	1.05	1.32

Durée

Tendance à la stabilisation malgré une fluctuation mensuelle à la hausse

229 mois

Moyenne sur l'ensemble des marchés

Les durées des prêts bancaires sont à peu près stables depuis le début de l’année 2019, au-delà des fluctuations constatées d’un mois sur l’autre.

ACTIVITÉ
DES MARCHÉS

Progression à deux chiffres

Evolution de la production

En Octobre, la production de crédits a continué à progresser rapidement, bénéficiant d’un nouvel accroissement du niveau moyen des prêts accordés. Dans le même temps, le nombre de prêts s’est aussi redressé.

Activité marché des crédits (hors rachats de prêts)	Niveau trimestriel glissant
Montant de production de crédits	+ 15.8 %
Nombre de prêts bancaires accordés	+ 13.7 %

COÛT RELATIF MOYEN

Le coût relatif se maintient à 4.3 années de revenus.

Les revenus des ménages n’augmentent que doucement, bien en deçà de la hausse du coût des opérations.

INDICATEUR DE SOLVABILITÉ DE LA DEMANDE

Au-delà des fluctuations constatées d’un mois sur l’autre, l’indicateur de solvabilité de la demande retrouve une tendance baissière, en dépit de conditions de crédit facilitant la réalisation des projets immobiliers des ménages.

Identité observatoire

Michel Mouillart, Crédit Logement et L’Institut CSA

L’Observatoire est né de la synergie entre trois expertises.
Créé en 2007, il propose une analyse précise du financement des marchés résidentiels en France.

L’Observatoire est né de la synergie entre Michel MOUILLART, Professeur d’Économie, Crédit Logement, société spécialiste de la garantie des prêts immobiliers aux particuliers, au service des banques et de leurs clients, et CSA Research, expert des études marketing et d’opinion, sur l’ensemble des secteurs clés de l’économie.

Les analyses réalisées par L'Observatoire s'appuient sur un portefeuille d’environ 250 000 opérations immobilières nouvelles garanties chaque année.

L’Observatoire Crédit Logement / CSA propose ainsi une analyse de l’évolution d’indicateurs moyens, sur des registres d’observation comparables et à structure de marché inchangée. Cette méthodologie garantit une cohérence d’ensemble et permet de traduire la réalité de l’évolution des marchés immobiliers.

Contact
presse

L’Espace presse vous donne un accès rapide aux ressources des publications, graphiques, tableaux de bord et analyses et répond aux questions fréquentes posées par la presse sur le périmètre d’étude de l’Observatoire.

Accès espace presse

Toutes nos
publications

Retrouvez les derniers mensuels et l’ensemble des publications trimestrielles de L’Observatoire Crédit Logement / CSA.

Publication complète

Lexique

Explications des termes relatifs aux indicateurs et au périmètre étudiés.

Consulter le lexique

Accession seule

Le marché de l’accession concerne les opérations de financement d’acquisition de la résidence principale. Les indicateurs présentant cette précision « accession » excluent donc les autres destinations d’acquisition (résidence secondaire, locatif, travaux seuls…)

Indicateur de solvabilité

c’est un indicateur de la capacité à acheter des particuliers.

C’est l’inverse d'un taux d'effort théorique mesuré pour les emprunteurs intervenant sur un marché (par exemple neuf, ou accession à la propriété), ici base 100 en 2001.

Opération immobilière

Projet immobilier d’un particulier financé par recours à un ou plusieurs prêts immobiliers. En moyenne les emprunteurs mobilisent de l’ordre de 1.5 prêt par opération immobilière.

Trimestre glissant

Période de 3 mois qui se termine au dernier mois entier passé.

On parle de rythme annuel (ou de glissement annuel) mesuré sur un indicateur calculé en trimestre glissant quand on donne un chiffre d’évolution sur une période trimestrielle par rapport à la même période trimestrielle de l’année précédente.

Nos vidéos

Extraits vidéos des Conférences trimestrielles

Afficher tout

L'Observatoire Crédit Logement CSA - Chiffres phares du 3ème trimestre 2019

Les chiffres du marché du crédit immobilier en France au 3ème trimestre 2019 : taux; durée, marché du neuf et marché de l'ancien

Conférence L'Observatoire Crédit Logement CSA 3ème trimestre 2019 - Ensemble des marchés

Conférence l'Observatoire Crédit Logement CSA 3ème trimestre 201 - Intervention de JM. VILON

Activité de Crédit Logement, part des rachats de prêts Intervention en regard des récentes annonces des autorités de tutelle

Conférence l'Observatoire Crédit Logement CSA 3ème trimestre 2019 - Marché du neuf

Les chiffres du crédit immobilier dans le neuf : taux, durée, activité, solvabilité, profils emprunteurs...

Conférence l'Observatoire Crédit Logement CSA 3ème trimestre 2018 - Marché de l'ancien

Les chiffres du crédit immobilier dans l'ancien : taux, durée, activité, solvabilité, profils emprunteurs..

Conférence l'Observatoire Crédit Logement CSA 3ème trimestre 2019 - Tendances des marchés

Perspectives sur l'évolution des taux et de l'activité des crédits en fonction des scénarios.

Conférence l'Observatoire Crédit Logement CSA - LPI- 3ème trimestre 2019 - Capacité à acheter

Le modèle d’analyse qui a été développé permet la représentation des évolutions de la surface habitable achetable dans chacune des 34 villes de plus de 100 000 habitants actuellement retenues par l’Observatoire LPI.

L'Observatoire Crédit Logement / CSA - Les chiffres phares du 2ème trimestre 2019

Les chiffres du marché du crédit immobilier en France au 2ème trimestre 2019 : taux; durée, marché du neuf et marché de l'ancien Etude complète sur http://www.lobservatoirecreditlogement.fr

Conférence L'Observatoire Crédit Logement CSA 2eme trimestre 2019 - Ensemble des marchés

Conférence L'Observatoire Crédit Logement CSA 2ème trimestre 2019 - Tendances des marchés

Conférence L'Observatoire Crédit Logement CSA 2eme trimestre 2019 - Capacité à acheter

Conférence L'Observatoire Crédit Logement CSA 2eme trimestre 2019 - Marché du Neuf

Conférence L'Observatoire Crédit Logement CSA 2eme trimestre 2019 - Marché de l'Ancien

Conférence L'Observatoire Crédit Logement CSA 2ème trimestre 2019 - Conclusion

L'Observatoire crédit Logement CSA - les chiffres phares du 1ème trimestre 2019

Les chiffre phares de la conférence de l'Observatoire crédit logement du 16 Avril 2019.

Conférence L'Observatoire Crédit Logement CSA 1er trimestre 2019 -Introduction de JM. VILON

Jean-Marc Vilon / L'Observatoire Crédit logement CSA / 1er trimestre Avril 2019.

Conférence L'Observatoire Crédit Logement CSA 1er trimestre 2019 - Ensemble des marchés

Michel Mouillart / L'Observatoire Crédit logement CSA / 1er trimestre Avril 2019.

Conférence L'Observatoire Crédit Logement CSA 1er trimestre 2019 - Marché du Neuf

Michel Mouillart / L'Observatoire Crédit logement CSA / 1er trimestre Avril 2019.

Conférence L'Observatoire Crédit Logement CSA 1er trimestre 2019 - Marché de l'Ancien

Michel Mouillart / L'Observatoire Crédit logement CSA / 1er trimestre Avril 2019.

Conférence L'Observatoire Crédit Logement CSA 1er trimestre 2019 - Capacité à acheter

Michel Mouillart / L'Observatoire Crédit logement / 1er trimestre Avril 2019

Conférence L'Observatoire Crédit Logement CSA 1er trimestre 2019 - Tendances des marchés

Michel Mouillart / L'Observatoire Crédit logement CSA / 1er trimestre Avril 2019.

Club Immo Jean-Marc Vilon, directeur général de Crédit Logement

Des taux de crédit avec de nouveaux records ont été réalisés en avril 2019, selon Jean-Marc Vilon, directeur général de Crédit Logement, interviewer par Olivier Marin pour Le Figaro Immo à l'occasion de la sortie de son Observatoire

Crédit immobilier - les chiffres phares du 4ème trimestre 2018

Conférence 17 janvier 2018

Conférence l'Observatoire Crédit Logement CSA - LPI- 4ème trimestre 2018 - Capacité à acheter

Conférence l'Observatoire Crédit Logement CSA 2ème trimestre 2018 - Marché du neuf

Conférence l'Observatoire Crédit Logement CSA 2ème trimestre 2018 - Marché de l'ancien

Crédit immobilier -les chiffres phares du 3ème trimestre 2018

Conférence l'Observatoire Crédit Logement CSA 3ème trimestre 2018 - Marché du neuf

Conférence l'Observatoire Crédit Logement CSA 3ème trimestre 2018 - Marché de l'ancien

Conférence l'Observatoire Crédit Logement CSA 3ème trimestre 2018 - Tendances des marchés

Conférence l'Observatoire Crédit Logement CSA 4ème trimestre 2018 - Ensemble des marchés

Conférence l'Observatoire Crédit Logement CSA 4ème trimestre 2018 - Marché du neuf

Conférence 1er trimestre 2018 - les chiffres phares

Conférence l'Observatoire Crédit Logement CSA LPI 1er trimestre 2018 - Capacité des ménages à acheter

Le modèle d’analyse qui a été développé permet la représentation des évolutions de la surface habitable achetable dans chacune des 34 villes de plus de 100 000 habitants actuellement retenues par l’Observatoire LPI.

Conférence l'Observatoire Crédit Logement CSA 1er trimestre 2018 - Ensemble des marchés

La production de crédits concernée par les études s'entend hors rachats de prêts. Elle concerne un volume de 100 000 opérations sur le 1er trimestre 2018, soit 120 000 prêts.

Conférence l'Observatoire Crédit Logement CSA 1er trimestre 2018 - Marché du Neuf

Sur le marché du neuf, les indicateurs montrent une hausse significative de l'endettement moyen des emprunteurs : le taux d'apport personnel recule, alors que le coût moyen de l'opération augmente.